单选题
A如果相关系数为+1，则投资组合的标准差等于两项资产标准差的算术平均数
B如果相关系数为-1，则投资组合的标准差最小，甚至可能等于0
C如果相关系数为0，则投资组合不能分散风险
D如果相关系数为-1，则投资组合不能分散风险
正确答案
答案解析
根据两项资产构成的投资组合的标准差的公式可知，相关系数为+1，则投资组合的标准差等于两项资产标准差的加权平均数，只有在投资比例相等的情况下，投资组合的标准差才等于两项资产标准差的算术平均数，因此，选项A的说法不正确；根据两项资产构成的投资组合的标准差的公式可知，选项B的说法正确。只要相关系数小于1就可以分散组合的风险，所以选项CD不正确。